中级投资管理理论知识点，中级投资顾问

中级会计师《财务管理》知识点:投资报酬率和剩余收益

一）投资报酬率、剩余收益投资项目和资产的时候得到报酬的概率，通俗来说表达的是这个意思，剩余收益就是把该分配的分配完了，剩下的就是企业的收益了。

剩余收益的计算公式为：剩余收益=利润-投资额（或净资产占用额）×规定或预期的最低投资收益率或剩余收益=息税前利润-总资产占用额×规定或预期的总资产息税前利润率。

一）投资中心的指标计算投资中心的指标主要是对成本、利润、资本预算、投资收益的把控，考核的指标还包括利润率、剩余收益和增加值。投资中心财务的工作主要是追求目标资本的持续增值，从资金的流入流出，加强控制。

投资理论的基本内容

内部化理论研究和解释了跨国公司的扩展行为，不仅较好地解释了第二次世界大战以来跨国公司的迅速增加与扩展，以及发达国家之间的相互投资行为，而且成为全球跨国公司进一步发展的理论依据。

该理论的内容主要包括投资水平、资本的边际效率等。投资水平：企业投资水平决定于资本的边际效率与市场利息率的对比，在资本边际效率一定时，投资随着利率的下降而增加，随着利率的上升而减少。

早期投资理论的主要内容如下：高风险高收益，多样化投资，投资者情绪。高风险高收益：早期投资理论认为，高风险的投资项目通常具有更高的收益率。这是因为高风险意味着更大的不确定性，而市场通常会对不确定性给予更高的回报。

在新古典经济学的投资理论中，预期收益率和风险是投资决策的两个基本因素。投资者应该评估风险和回报之间的平衡，以便做出最佳的投资决策。投资组合理论给我们带来了一种有效的方法来管理投资风险和实现回报率最大化。

马克维茨投入组合理论的基本思路是：（1）投入者确定投入组合中合适的资产；（2）解析这些资产在持有期间的预期收益和危机；（3）建立可供选择的证券有效集；（4）结合具体的投入目标，最终确定最优证券组合。

中级会计财务管理考试重要考点有哪些?

1、会计基础知识：包括会计的基本概念、会计要素、会计科目、会计分录等。这些是学习会计的基础，需要掌握扎实。 财务报表分析：包括资产负债表、利润表、现金流量表等。

2、预算管理：主要概念、预算的编制方法、经营预算等内容。（2）筹资管理：对债务筹资、股权筹资、衍生工具筹资、资金需要量预测等内容作出了介绍。

3、《财务管理》重要章节介绍主要章节包括：第五章筹资管理（下）、第六章投资管理、第七章营运资金管理、第八章成本管理、第九章收入与分配管理。

4、因此，时间价值是财务管理的计算基础。如果时间价值掌握较好，上述的应用就不必专门记忆公式了。

中级会计师《财务管理》知识点:投资中心的指标计算

一）财务分析指标我们首先要知道，财务分析指标有哪些，在企业通则中规定了三种财务指标，分别是偿债能力指标、营运能力指标、盈利能力指标。

一）净资产收益率净资产收益率又称为股东权益报酬率，净资产利润率，指标值越高，说明投资带来的收益也就越高，这个指标体现了自有资本获得净收益的能力，净资产收益率=净利润/净资产。

一）投资报酬率、剩余收益投资项目和资产的时候得到报酬的概率，通俗来说表达的是这个意思，剩余收益就是把该分配的分配完了，剩下的就是企业的收益了。

在教材中，第三章计算债券价格、租赁租金，第五章计算净现值、净现值率、获利指数、内部收益率、差额内部收益率和年收回额，第六章计算债券和股票的长期收益率、投资价值，都是时间价值的具体应用。因此，时间价值是财务管理的计算基础。

一）资本保值增值率它是评价企业经济效益的指标之一，能够反映企业资本的运营和安全的状况，主要包括的内容有实收资本、资本公积、盈余公积等。

2015年中级会计师考试《财务管理》考点:投资管理的主

1、将企业投资的类型进行科学的分类，有利于分清投资的性质，按不同的特点和要求进行投资决策，加强投资管理。（一）直接投资和间接投资按投资活动与企业本身的生产经营活动的关系，企业投资可以划分为直接投资和间接投资。

2、所得税率30%，分别计算当变价净收入为100万元、110万元和90万元时，（1）更新设备投资差；（2）旧设备变现税差；（3）若建设期为3年，指出投资差和税差发生的点。

3、一）投资报酬率、剩余收益投资项目和资产的时候得到报酬的概率，通俗来说表达的是这个意思，剩余收益就是把该分配的分配完了，剩下的就是企业的收益了。

4、财务管理科目里面有关的销售百分比和筹资额有关的内容，在中级会计师考试中是占有一部分的内容的，今天我们就来说说有关这方面的内容，和深空网一起来了解一下吧。

5、当然，记住公式也应该建立在理解的基础上。由于中级会计师考试采用计算机操作，考生要注意提前熟悉电脑自带计算器，这样考试也能提高效率，节省时间。方法二：熟悉教材，看懂教材，牢牢把握知识点。

6、二）支付性筹资动机 支付性筹资动机，是指为了满足经营业务活动的正常波动所形成的支付需要而产生的筹资动机。（三）扩张性筹资动机 扩张性筹资动机，是指企业因扩大经营规模或对外投资需要而产生的筹资动机。

中级财务管理各章重点

主要考察的重点童节分别是：第五章筹资管理（下）、第六章投资管理、第七章营运资金管理、第八章成本管理、第九章收入与分配管理，这部分主要考查的占比为60%。

中级会计财管重点章节有第五章筹资管理（下）、第六章投资管理、第七章营运资金管理、第八章成本管理、第九章收入与分配管理。

在中级会计考试中，《财务管理》科目计算量大、考点覆盖面广，难度是较高的，重点章节包括有：第二章财务管理基础、第三章预算管理、第五章筹资管理（下）等。

在教材中，第三章计算债券价格、租赁租金，第五章计算净现值、净现值率、获利指数、内部收益率、差额内部收益率和年收回额，第六章计算债券和股票的长期收益率、投资价值，都是时间价值的具体应用。因此，时间价值是财务管理的计算基础。